NIO (NYSE: NIO ซึ่งเป็นหนึ่งในผู้ผลิตรถยนต์ไฟฟ้ารายใหญ่ที่สุดของโลก ยืนกรานที่จะได้รับประโยชน์อย่างมากจากการย้ายนโยบายล่าสุดออกจากจีนที่พยายามบรรเทาอุปสรรคที่เกี่ยวข้องกับชิปของอุตสาหกรรมยานยนต์ในประเทศ
ในวันเดียวกันนั้น หน่วยงานกำกับดูแลตลาดแห่งรัฐเปิดเผยว่าจะปราบปรามการโก่งราคาอย่างผิดกฎหมายของบริษัทจำหน่ายชิปรถยนต์ที่เกี่ยวข้อง ซึ่งดีสำหรับอุตสาหกรรมยานยนต์ทั้งหมด แต่ โดยเฉพาะ EVs $NIO $XPEV $LI pic.twitter.com/J49irmvQpy
— Allie (@vivianjee) 3 สิงหาคม 2021
เพื่อให้ทราบ หน่วยงานกำกับดูแลตลาดของรัฐ ในประเทศจีนมีรายงานว่ามีมติให้เริ่มการปราบปรามอย่างรุนแรงต่อบริษัทที่เกี่ยวข้องกับการเซาะร่องราคาชิปรถยนต์ แม้ว่ารายละเอียดจะคลุมเครือในขณะนี้ เนื่องจากการเคลื่อนไหวที่ค้นพบใหม่ของ politburo ของจีน การประกาศนี้อาจไปไกลกว่าที่เป็นอุปสรรคต่อกลยุทธ์การควบคุมราคานี้ ซึ่งไม่เพียงแต่ให้ประโยชน์แก่ผู้ผลิตรถยนต์แบบดั้งเดิมในจีนเท่านั้น แต่ยังรวมถึงผู้เล่น EV ด้วยเช่นกัน รวมถึง NIO XPeng (NYSE:XPEV และ Li Auto ( NASDAQ:LI).
แน่นอนว่าผู้อ่านประจำของเราจะทราบถึงข้อเท็จจริงที่ว่าผู้ผลิตรถยนต์ทั่วโลกกำลังเผชิญกับปัญหาการขาดแคลนชิปที่เลวร้าย ซึ่งกำลังลดการผลิต OEM จำนวนมาก NIO ในฐานะผู้ผลิต EVs ในประเทศรายใหญ่ที่สุดในประเทศจีน ก็ประสบปัญหาในสภาพแวดล้อมที่ท้าทายเช่นนี้เช่นกัน ด้วยเหตุนี้ การประกาศในวันนี้จึงไม่เพียงแต่ปรับปรุงสภาพแวดล้อมด้านราคาสำหรับชิปรถยนต์เท่านั้น แต่ยังช่วยบรรเทาความกระวนกระวายใจของนักลงทุนที่ได้รับผลกระทบจากการปราบปรามอย่างกว้างขวางในภาคเทคโนโลยีของจีนโดย politburo
จากข้อมูลของ Roland Berger วิกฤตการณ์ชิปในปัจจุบันไม่ได้เป็นผลมาจากการหยุดชะงักที่เกี่ยวข้องกับ COVID-19 เท่านั้น ตามจริงแล้ว จากการวิจัยของศูนย์วิจัย มีโครงสร้างที่ไม่ตรงกันระหว่าง “กระบวนทัศน์ที่ทันเวลาพอดี”ของอุตสาหกรรมยานยนต์กับ “รอบการผลิตที่ยาวนาน” ของอุตสาหกรรมยานยนต์ อุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ จากภาพประกอบ ขณะนี้ใช้เวลา 8 ถึง 10 สัปดาห์ในการประมวลผลแผ่นเวเฟอร์เพื่อเติมธนาคารแม่พิมพ์ที่หมดลง สภาพแวดล้อมนี้บังคับให้ OEM เช่น NIO ต้องลดการผลิตบางส่วนโดยเจตนา ดังนั้นจึงส่งผลกระทบเชิงลบต่อเมตริกด้านล่าง ตัวอย่างเช่น NIO ส่งมอบ EV น้อยกว่าเล็กน้อยในเดือนกรกฎาคมเมื่อเทียบกับเดือนมิถุนายน โดยมีจำนวนการส่งมอบสำหรับเดือนรวม 7,931 EV ยิ่งไปกว่านั้น จากข้อมูลของ Roland Berger วิกฤตนี้น่าจะคงอยู่ต่อไปได้เกินปี 2021:
เราได้กล่าวไว้ในโพสต์ที่ NIO และ ยักษ์ใหญ่ด้านเทคโนโลยีของจีนรายอื่นๆ ที่จดทะเบียนในตลาดหุ้นสหรัฐฯ กำลังจะสิ้นสุดการชำระบัญชีที่ยืดเยื้อ โดยจีนมุ่งมั่นที่จะควบคุมอำนาจที่เพิ่มขึ้นและอิทธิพลภายในของบริษัทเทคโนโลยีที่ถูกอ้างถึงว่าเป็นแรงกระตุ้นหลักที่อยู่เบื้องหลังความรู้สึกแย่ๆ นี้
อย่างไรก็ตาม เราเชื่อว่า NIO ยังคงมีภูมิคุ้มกันต่อภัยคุกคามเหล่านี้เป็นส่วนใหญ่ เนื่องจากมีความสัมพันธ์ใกล้ชิดกับ politburo ของจีน ตัวอย่างเช่น NIO ได้เข้าสู่กลยุทธ์ ความร่วมมือกับรัฐบาลเทศบาลเมือง Heifei เพื่อสร้าง NeoPark ขนาดยักษ์ ซึ่งเป็นนิคมอุตสาหกรรมขนาด 16,950 เอเคอร์ที่มีจุดมุ่งหมายเพื่อจำกัดขอบเขตของห่วงโซ่อุปทาน EV ทั้งหมด ยิ่งไปกว่านั้น ในปี 2020 NIO ได้รับการอัดฉีดสภาพคล่องจำนวนมากจากกลุ่มกองทุนที่ได้รับการสนับสนุนจากรัฐ ซึ่งเรียกรวมกันว่านักลงทุนเชิงกลยุทธ์ของ Heifei ในอีกตัวอย่างที่โดดเด่น NIO ได้ลงนามในข้อตกลงเชิงกลยุทธ์เกี่ยวกับ 26 กรกฎาคม กับ Guoxing Auto Service Center ในกรุงปักกิ่ง ข้อตกลงดังกล่าวปูทางให้ NIO จัดหารถยนต์ไฟฟ้าให้กับหน่วยงานรัฐบาลจีน ตลอดจนสถาบันกึ่งทางการอื่นๆ
การพัฒนาในวันนี้เป็นเพียงการเน้นย้ำถึงความต้องการของเจ้าหน้าที่จีนในการปกป้องอุตสาหกรรมยานยนต์ในประเทศที่เฟื่องฟู นอกจากนี้ ระยะเวลาที่เครื่องจักรของรัฐบาลจีนได้ทำให้ NIO เป็นคู่แข่งที่มีศักยภาพของเทสลา (NASDAQ:TSLA) ใช้เพื่อเพิ่มความมั่นใจในการคาดการณ์นี้เท่านั้น