Como criar uma fórmula CAGR no Excel

CAGR significa Taxa de crescimento anual composta, que mede a taxa de crescimento de um investimento durante um determinado período de tempo. Por exemplo, suponha que você comprou ações no valor de $ 100 em 2011 e elas valem $ 400 em 2021, o CAGR seria a taxa na qual seu investimento nessas ações crescesse a cada ano.

Os mercados de ações são voláteis, o crescimento de um investimento pode variar ano a ano. O retorno do investimento pode aumentar ou diminuir. O CAGR ajuda a suavizar o retorno de um investimento, como se ele tivesse crescido a uma taxa constante todos os anos.

Embora não haja uma função CAGR no Excel, existem várias maneiras de calcular o CAGR no Excel. Este tutorial mostrará como criar fórmulas CAGR claras e fáceis de entender usando diferentes funções do Excel.

Como criar uma fórmula de Taxa composta de crescimento anual (CAGR) no Excel

A Taxa composta de crescimento anual (CAGR) é muito útil para negócios, planejamento financeiro e análise de investimentos. A fórmula CAGR permite calcular o retorno anual (taxa suavizada) de um investimento que você pode usar para comparar com outros investimentos.

Para calcular o CAGR, você precisa de três dados principais: o valor inicial de um investimento, o valor final e o período de tempo (expresso em anos).

Fórmula CAGR

A fórmula CARG é a seguinte:

CAGR =(valor final/valor inicial) 1/n -1

onde:

• <✓ Valor final – Valor final do investimento no final do período de investimento.
• Início valor – valor inicial do investimento no início do período de investimento.
• n – Número de anos que você investiram.

Calculando CAGR no Excel

Agora que você aprendeu a aritmética por trás dos juros compostos, vamos ver como calcular o CAGR no Excel. Existem 5 maneiras de criar uma fórmula do Excel para CAGR:

• Usando operadores aritméticos
• Usando a função RRI
• Usando a função POWER.
• Usando a função RATE.
• Usando a função IRR.

Calculando CAGR no Excel usando operadores

A maneira direta de calcular o CAGR é usando operadores. Use a fórmula genérica acima para calcular o CAGR.

Suponhamos que temos os dados de vendas de uma determinada empresa na planilha abaixo.

A coluna A contém os anos em que as receitas foram obtidas. A coluna B apresenta o faturamento da empresa no respectivo ano. Com a fórmula CAGR no Excel, você pode calcular a taxa de crescimento anual da receita.

Insira a fórmula abaixo para calcular o CAGR pelo método direto:

 =(B11/B2) ^ (1/10)-1  

Podemos ver que o valor inicial do investimento na célula B2 e o valor final do investimento na célula B11. 9 é o número de anos entre o início e o fim do período de investimento. O primeiro período do ciclo é 2011-2012 e o último é 2019-2020, ou seja, 9 anos.

O resultado estará em números decimais, não em porcentagem, conforme mostrado acima. Para convertê-lo em uma porcentagem, vá para a guia ‘Página inicial’, clique no menu suspenso que diz ‘Geral’ no grupo Número e selecione a opção ‘% Porcentagem’.

Agora, temos a taxa composta de crescimento anual que é ‘10,77%’ na célula B13. Esta é a única taxa de crescimento suavizada para todo o período de tempo.

Calculando CAGR no Excel usando a função RRI

A função RRI retorna uma taxa de juros equivalente para o crescimento de um investimento ou empréstimo em um determinado período de tempo.

A taxa de juros é calculada com base no valor presente, no valor futuro do investimento e no número total de períodos.

A sintaxe:

 =RRI (nper, pv, fv)
 

• <✓nper -número total de períodos
• pv -o valor presente do investimento (igual ao valor inicial)
• fv -o valor futuro do investimento (igual ao valor final)

Com o valor de nper em A11, pv em C2 e fv em C11, a fórmula será assim:

 =RRI (A11, C2, C11)  

A taxa composta de crescimento anual é ‘10,77%’, que está na célula B13.

Calculando CAGR no Excel usando a função POWER

Usar a função POWER é outra maneira fácil e direta de encontrar valores CAGR em uma planilha do Excel. A função POWER substitui o operador ^ na função CAGR.

A sintaxe da função POWER:

 =POTÊNCIA (número, potência)  

Argumentos da função POWER:

• número -É o número base encontrado dividindo o valor final (EV) pelo valor inicial (BV) (EV/BV).
• potência -é o expoente para elevar o número base para (1/número de pontos (n))

Agora, os argumentos são definidos desta forma para encontrar o valor CAGR:

 =POTÊNCIA (EV/BV, 1/n)-1  

Vamos aplicar a fórmula a um exemplo:

 =POWER (C11/C2,1/A11)-1  

O resultado:

Calculando CAGR no Excel usando a função RATE

A função de taxa é outra função que você pode usar para calcular o CAGR no Excel. À primeira vista, a sintaxe da função RATE parece um pouco complicada com 6 argumentos não menos, mas depois de entender os argumentos, você pode preferir este método para encontrar o valor CAGR no Excel.

A sintaxe:

 =RATE (nper, pmt, pv, [fv], [type], [guess])
 

Onde:

• <✓ nper – O número total de pagamentos que foram feitos no período especificado.
• Pmt (opcional)-O valor do pagamento, que é feito em cada período.
• Pv -Este é o valor presente do pagamento (valor inicial (BV))
• [Fv] -Este é o valor futuro do pagamento (valor final ( EV))
• [Tipo] -Especifica quando os pagamentos são devidos. O valor é 0 ou 1. 0 significa que os pagamentos são devidos no início do período. e 1 quando os pagamentos são devidos no final do período. (o padrão é 0).
• [Adivinhar] -Seu palpite para qual poderia ser a taxa. Se omitido, o padrão é 10%.

A razão pela qual a função RATE tem seis argumentos é que ela é usada para muito mais do que apenas calcular o CAGR. Mas podemos transformar a função RATE em uma fórmula de cálculo CAGR, com apenas três argumentos 1 ^st (nper), 3 ^rd (pv) e 4 ^th (fv):

 =RATE (nper ,,-BV, EV)  

Como não fazemos pagamentos regulares (mensais, trimestrais, anuais), deixamos o segundo argumento vazio.

Para calcular a taxa de crescimento anual composta neste exemplo, use esta fórmula:

 =TAXA (A11 ,,-C2, C11)  

Se você não quiser calcular o número de períodos manualmente, use a função ROW como o primeiro argumento da função RATE. Ele calculará o npr para você.

 =TAXA (ROW (A11)-ROW (A2) ,,-C2, C11)  

Calculando CAGR no Excel usando a função IRR

A TIR, abreviação de”Retorno da taxa interna”, é uma função do Excel que retorna a taxa interna de retorno para pagamentos e receitas que ocorrem em intervalos regulares (ou seja, mensal, anual).

O método IRR é útil quando você precisa calcular o valor CAGR para fluxos de caixa periódicos.

A sintaxe é:

 =IRR (valores, [suposição])  

Onde:

• -uma gama de pagamentos que representam os fluxos de caixa. O intervalo deve conter pelo menos um valor negativo e pelo menos um valor positivo.
• [estimativa] (Opcional)-Isso representa sua estimativa para o que taxa pode ser. Se omitido, o padrão é 10%

A função IRR do Excel requer que você reformule os dados desta forma:

O valor inicial deve ser inserido como um número negativo, o valor final é um número positivo e todos os valores intermediários são zeros.

Esta é a fórmula do exemplo:

 =IRR (C2: C11)  

Bem, essas são as maneiras de calcular a taxa composta de crescimento anual (CGAR) no Excel.